Globale live kryptovaluta-diagrammer & Markedsdata

Bitcoin (BTC)-dominansmetrikken anses for at være vigtig af flere grunde:

• Indikator for markedsretning: Bitcoin-dominans kan bruges til at forstå markedssentimentet. Når BTC-dominansen er høj, betyder det generelt, at investorerne har større tiltro til Bitcoin i forhold til andre kryptovalutaer. Det kan være i tider med markedsusikkerhed eller volatilitet, hvor investorer måske ser Bitcoin som et mere "sikkert" valg på grund af dens større størrelse og mere etablerede omdømme. Omvendt, når BTC-dominansen er lav, kan det betyde, at investorerne er mere villige til at tage risici med andre kryptovalutaer, der potentielt giver højere belønning.

• Diversificering af aktiver: For investorer kan forståelsen af Bitcoin-dominans hjælpe med at guide beslutninger om diversificering af deres portefølje. Hvis Bitcoin-dominansen er høj, kan de overveje at diversificere til andre kryptovalutaer for at reducere risikoen. Hvis Bitcoin-dominansen er lav, vil de måske se det som en mulighed for at investere i Bitcoin.

• Indikator for markedets modenhed: Bitcoin var den første kryptovaluta, og i lang tid dominerede den markedet fuldstændigt. Men efterhånden som kryptovalutamarkedet modnes, er der blevet udviklet mange andre kryptoaktiver med unikke funktioner og anvendelsesmuligheder. Derfor anser nogle at; et fald i Bitcoins dominans (over tid) som værende et tegn på, at kryptovalutamarkedet er ved at blive mere modent og mangfoldigt.

• Handelsstrategi: Tradere ser ofte på Bitcoin-dominans for at beslutte, om de skal investere i Bitcoin eller altcoins (alle andre kryptovalutaer). Når Bitcoins dominans øges, kan handlende flytte deres aktiver til Bitcoin i forventning om, at den vil overgå altcoins. Omvendt, hvis Bitcoins dominans mindskes, kan handlende flytte deres aktiver til altcoins i forventning om, at de giver højere afkast.

Det er dog værd at bemærke, at selvom Bitcoin-dominans kan give nogle indsigter, er det ikke en endelig guide til investeringsstrategi eller markedssundhed. Markedet for kryptovaluta er påvirket af mange komplekse faktorer, og Bitcoins dominans er kun en del af billedet.

Indekset bruger flere nøglekomponenter til at give værdifuld indsigt i markedssentimentet:

1. Prismomentum: Indekset analyserer prisudviklingen for de 10 største kryptocoins (ekskl. stablecoins) efter markedsværdi, herunder BTC, ETH, XRP, BNB og DOGE, for at fange tendenserne på tværs af en bredere vifte af aktiver.

2. Volatilitet: Indekset inkorporerer Volmex Implied Volatility Indices, BVIV og EVIV, som giver fremadrettede foranstaltninger for annualiseret forventet volatilitet over 30 dage for BTC og ETH.

3. Markedet for derivater: Indekset bruger Glassnode Options Open Interest Put/Call Ratio data på Bitcoin- og Ethereum-optionskontrakter til at indikere investorstemning over en moderat tidsramme. Et højere forhold mellem "puts" og "calls" indikerer frygt, hvilket tyder på "bearish" forventninger.

4. Markedessammensætning: Den relative samlede værdi af BTC på markedet fungerer som en vigtig indikator for markedssentimentet. Til dette formål anvendes stablecoin supply ratio (SSR), hvilket måler forholdet mellem Bitcoins markedsværdi og den samlede markedsværdi af større stablecoins.

5. CMC's proprietære data: Indekset analyserer søgeordsdata om sociale tendenser og brugerengagement for at måle markedssentiment, detailinteresse og nye tendenser. Denne information identificerer de coins og projekter, der genererer mest interesse, og de temaer, der driver markedsstemningen.

Åbne kontrakter (open interest (OI)) er værdien af udestående derivatkontrakter, som endnu ikke er blevet afviklet. Disse derivatkontrakter kan omfatte evighedskontrakter, futureskontrakter, optionskontrakter eller andre typer af finansielle instrumenter, der får deres værdi fra en underliggende kryptovaluta, såsom Bitcoin eller Ethereum.

Åbne kontrakter er et nøgletal, der bruges af tradere, analytikere og investorer til at vurdere stemningen på markedet og til at måle likviditeten og den generelle interesse for kryptovalutaderivater. Det er vigtigt at forstå, at åbne kontrakter ikke er det samme som handelsvolumen. Handelsvolumen repræsenterer det samlede antal kontrakter, der er handlet i en bestemt periode, mens åben kontrakter repræsenterer det samlede antal kontrakter, der stadig er aktive og ikke er blevet udlignet af en modsatrettet handel.

Forholdet mellem åben kontrakter og prisbevægelser kan give indsigt i markedstendenser. Hvis åbne kontrakter for eksempel stiger sammen med stigende priser, kan det indikere, at nye penge strømmer ind på markedet, og at der er en "bullish" stemning. Omvendt, hvis antallet/værdien af åbne kontrakter falder, samtidig med at priserne falder, kan det tyde på, at traderne afvikler deres positioner, hvilket kan indikerer en "bearish" stemning.

Tradere er også opmærksomme på ændringer i åbne kontrakter, da betydelige stigninger eller fald kan signalere potentielle skift i markedssentimentet og potentialet for øget volatilitet.

Samlet set er åbne kontrakter et vigtigt datapunkt for at forstå derivatmarkedet og kan give værdifuld indsigt for tradere og analytikere i kryptoverdenen.